Descubre los fondos de inversi贸n BlackRock

驴Qui茅n es BlackRock? Basta decir que en la actualidad es la firma de gesti贸n de activos l铆der mundial por patrimonio gestionado (compite con Vanguard por el primer puesto). Recientemente ha creado una nueva unidad de negocio, tras la consolidaci贸n de siete de sus divisiones de gesti贸n activa.

Con presencia en Espa帽a desde el a帽o 1994, BlackRock ofrece una amplia gama de productos de inversi贸n colectiva, con el compromiso de conseguir soluciones financieras a instituciones, profesionales e inversores particulares. Su gesti贸n, basada en la sostenibilidad a largo plazo, se ve reforzada con los criterios de inversi贸n socialmente responsable (ESG).

New Call-to-action

La innovaci贸n, a trav茅s de cambios continuos para dar respuesta a las necesidades de sus clientes, est谩 presente en los fondos de inversi贸n BlackRock. En este art铆culo vamos a analizar tres de sus fondos m谩s significativos. Vamos a descubrir c贸mo administra sus productos esta gran sociedad gestora.

驴C贸mo son los fondos de inversi贸n BlackRock?

BlackRock World Technology Fund

Como puede ser de esperar, el fondo de inversi贸n BlackRock m谩s rentable pertenece a la categor铆a de renta variable del sector tecnolog铆a. El BlackRock World Technology Fund ha logrado un rendimiento anualizado en los 煤ltimos tres a帽os de nada menos un 34,31%.

Su vocaci贸n inversora es b谩sica: invertir en valores de renta variable con una presencia significativa en el sector tecnol贸gico. No obstante, su exposici贸n a esta industria representa el 59,93% de su cartera. Los servicios de comunicaci贸n (con un 17,89%) y el consumo c铆clico (12,14%) tambi茅n tienen peso en el fondo.

Al contrario de otros fondos de inversi贸n de esta categor铆a (tambi茅n con muy buenas rentabilidades), los cuales tienen pr谩cticamente todo su patrimonio invertido en valores de la zona de Estados Unidos (alrededor del 90%), el BlackRock World Technology Fund tiene una exposici贸n de cartera a esta regi贸n de tan s贸lo un 62,56%.

No cabe duda de que Estados Unidos, con Silicon Valley a la cabeza, es la Meca de la tecnolog铆a. Sin embargo, seg煤n el criterio del gestor de este fondo de inversi贸n BlackRock (Tony Kim), no se puede dejar atr谩s la zona de Asia emergente, la cual presenta muy buenas perspectivas. El fondo tiene el 16,66% de su patrimonio invertido en esta 谩rea geogr谩fica.

Si comparamos su tasa anual compuesta de crecimiento (rentabilidad anualizada) en los 煤ltimos tres a帽os con la media de su categor铆a de fondos, observamos que la supera en nada menos que un 15,91%. A su 铆ndice de referencia lo deja atr谩s en un 8,79%. Estos datos manifiestan el buen trabajo de gestor.

En el gr谩fico siguiente podemos comprobar con claridad el crecimiento del fondo en contraste con estas dos variables comparativas.

blackrock-world-tecnology

Evoluci贸n del BlackRock World Technology Fund en comparaci贸n con la media de la categor铆a de fondos de renta variable del sector tecnolog铆a y su 铆ndice de referencia

(Fuente: Morningstar)

Estamos ante un fondo de inversi贸n que ha conseguido la m谩xima calificaci贸n en el rating Mornignstar (cinco estrellas).

BlackRock Euro Short Duration Bond

Sin salir de los productos de inversi贸n que han logrado obtener la quinta estrella de Morningstar, esta vez pasamos a tratar uno fondo BlackRock totalmente diferente; ideado para aquellos inversores de corte m谩s conservador.

El BlackRock Euro Short Duration Bond es un fondo de la categor铆a de renta fija diversificada a corto plazo, denominada en euros. Con una volatilidad a tres a帽os de un 1,84%, tiene una calificaci贸n de riesgo de 3 sobre 7 en el indicador propuesto por la Comisi贸n Nacional del Mercado de Valores.

Su estrategia se basa en la b煤squeda del beneficio invirtiendo, como m铆nimo, el 80% de su patrimonio en activos de renta fija con una alta calificaci贸n de solvencia (categor铆a de inversi贸n). Al menos un 70% de su patrimonio debe estar invertido en valores de esta naturaleza, denominados en euros y con vencimiento inferior a cinco a帽os.

Bajo estas premisas, adem谩s de mantener el vencimiento medio de la cartera por debajo de los tres a帽os (para mitigar el riesgo de duraci贸n de la renta fija), este fondo de inversi贸n que nos presenta BlackRock ha conseguido unos muy buenos resultados, por supuesto, ajustados a un producto perteneciente a la categor铆a de renta fija a corto plazo.

Con su bajo nivel de riesto y a pesar de que la renta fija europea no ha vivido sus mejores momentos, el BlackRock Euro Short Duration Bond ha sido capaz de alcanzar una tasa de rentabilidad anual compuesta en los 煤ltimos tres a帽os del 0,33%.

Este porcentaje de rentabilidad es superior al que arroja la media de la categor铆a de fondos de renta fija diversificada a corto plazo emitida en euros en un 0,63%. Adem谩s, el fondo ha conseguido batir a su 铆ndice de referencia en un 0,32%. En esta gr谩fica se puede comprobar con claridad la buena evoluci贸n del fondo, en relaci贸n con estos dos indicadores.

blackrock-euro-short-duration

Evoluci贸n del BlackRock Euro Short Duration Bond en comparaci贸n con la media de la categor铆a de fondos de renta fija diversificada a corto plazo denominada en euros y su 铆ndice de referencia

(Fuente: Morningstar)

Estamos ante un fondo de inversi贸n que, con un bajo riesgo, logra ofrecer rentabilidades positivas, sin renunciar a la liquidez y ventajas fiscales inherentes a estos productos financieros.

BlackRock Systematic Global Equity High Income Fund

Entramos a valorar un fondo de inversi贸n BlackRock de la categor铆a de renta variable global y enfocado a empresas de alto dividendo, una estrategia de las m谩s efectivas en el largo plazo.

La inversi贸n en empresas s贸lidas, de gran capitalizaci贸n burs谩til y en b煤squeda de una buena rentabilidad por dividendo es una de las m谩s cl谩sicas (podr铆amos decir que incluso v谩lida para cualquier perfil de ahorrador). A ello hay que sumar la gran diversificaci贸n geogr谩fica que nos proporciona un fondo de renta variable global para combatir el riesgo.

La particularidad del BlackRock Systematic Global Equity High Income Fund es que utiliza derivados financieros para conseguir el objetivo inversor.

De esta manera, este fondo de inversi贸n ha logrado una rentabilidad anualizada en los 煤ltimos tres a帽os del 3,90% y una calificaci贸n de cuatro estrellas en el rating de Morningstar.

Sectores con muy buenos resultados y perspectivas est谩n presentes en la cartera de este fondo de inversi贸n BlackRock:

  • Tecnolog铆a (18,30%).
  • Salud (18,00%).
  • Servicios de comunicaci贸n (17,56%).
  • Consumo defensivo (13,19%).
  • Consumo c铆clico (10,21%).

Del mismo modo, al tratarse de un fondo global, no tiene restricciones geogr谩ficas. Sin embargo, mantiene una alta exposici贸n a Estados Unidos (un 54,21% de su patrimonio). Regiones tales como Asia desarrollada (con un 9,07%), Reino Unido (6,57%) y la zona de Europa ex euro (6,26%) tambi茅n est谩n presentes.

No obstante, la caracter铆stica principal por la cual hemos seleccionado este fondo como uno de los candidatos a analizar, es su s贸lida estrategia y su limpia gesti贸n. Basado en una cartera compuesta por empresas de primer nivel; como, por ejemplo:

  • Amazon (2,99%).
  • Microsoft (2,62%).
  • Apple (2,46%).
  • Jhonson & Jhonson (2,45%).
  • Alphabet (2,43%).

Incluso trat谩ndose de un fondo de renta variable, su puntuaci贸n de riesgo es de 4 sobre 7 en la escala propuesta por la CNMV. Se trata de un fondo que pone de relieve los criterios de sostenibilidad a largo plazo en los fondos de inversi贸n BlackRock. Su riesgo se encuentra por debajo de la media de su categor铆a, mientras que su rentabilidad anual compuesta en los 煤ltimos tres a帽os la supera en un 2,14%.

    Lo m谩s le铆do

    驴Quieres m谩s consejos sobre fondos de inversi贸n?

    Suscr铆bete y mantente al d铆a sobre las tendencias del sector, las 煤ltimos ofertas de inversi贸n y todos los consejos de la mano de expertos.